DIALECTICS und DYNAMICS des Aktienmarktes

Diese Studie untersucht die Saisonalität in den Schwellenländern Brasilien, Russland, Indien und China (BRIC) und vergleicht sie mit dem Aktienmarkt der Vereinigten Staaten von Amerika (U.S.A.). Für die Studie wurden die täglichen Renditen von fünf Aktienindizes, die zu den wichtigsten Indizes der BRIC-Staaten und des US-Aktienmarktes gehören, für den Zeitraum von April 2010 bis März 2015 analysiert. Die vorliegende Studie zeigt den Wochentag und den Lunareffekt des BRIC-Aktienmarktes und des US-Aktienmarktes auf. Das Verständnis der saisonalen Trendmuster auf dem Aktienmarkt wäre für die Anleger nützlich, um Investitionsentscheidungen zu treffen und ihre Anlagestrategien entsprechend zu entwickeln.

Autorentext

A. Sathish cursó un máster en Finanzas en la Universidad Tecnológica Anna de Thiruchirappalli y un máster en Gestión en la Universidad Bharathidasan de Thiruchirappalli. Actualmente trabaja como profesor invitado en la Facultad de Artes y Ciencias de la Universidad Alagappa de Paramakudi, Tamil Nadu (India). Es un investigador activo en el mercado de valores.